發(fā)布時(shí)間:2020-11-25 分類: 行業(yè)動(dòng)態(tài)
A5 Venture Network(公眾號(hào):iadmin5)11月5日消息:經(jīng)過17個(gè)月的停牌,萬達(dá)電影(002739.SZ)將于今日(11月5日)恢復(fù)交易。
經(jīng)過一年多的搬遷,在收購暫停期間,以及三個(gè)版本的收購計(jì)劃,最終目標(biāo)仍然是收購萬達(dá)影視,完成“電影產(chǎn)業(yè)生態(tài)系統(tǒng)全產(chǎn)業(yè)鏈”的雄心。
根據(jù)這項(xiàng)調(diào)整計(jì)劃,萬達(dá)電影收購萬達(dá)影業(yè)的價(jià)格又下跌了10億。初步估計(jì)價(jià)格約為106.51億元。新的付款方式已成為萬達(dá)電影通過發(fā)行股票支付相關(guān)資產(chǎn)的全部代價(jià),不再以現(xiàn)金支付。
此前,由于在萬達(dá)電影暫停期間引入戰(zhàn)略投資者,萬達(dá)收購萬達(dá)電影和電視的計(jì)劃向萬達(dá)投資(王建林和王思聰?shù)耐敢暪蓹?quán))支付了大約27億元現(xiàn)金,以避免觸發(fā)短信期限《證券法》交易,因此只能以現(xiàn)金支付。 “股東對(duì)萬達(dá)電影的未來持樂觀態(tài)度,并一直希望以股票發(fā)行的形式進(jìn)行交易?,F(xiàn)在,自推出戰(zhàn)略投資者以來已有半年時(shí)間。根據(jù)監(jiān)管部門的批準(zhǔn),這次它可以是股票的形式。 ”的
更改付款方式,價(jià)格和折扣
昨晚(十一月四日),隨著恢復(fù)交易的公布,今年六月的交易計(jì)劃重組也有所調(diào)整。
交易計(jì)劃重組的變化主要在以下七點(diǎn):
1.降低總交易價(jià)格
該目標(biāo)的價(jià)格已從今年3月底的估計(jì)價(jià)格下降了約10億元人民幣。根據(jù)相關(guān)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)的評(píng)估,萬達(dá)電影96.8262%股權(quán)的交易價(jià)格約為106.51億元。
2.更改目標(biāo)付款方式
最初的計(jì)劃是通過發(fā)行股票和支付現(xiàn)金的組合來支付相關(guān)資產(chǎn)的代價(jià)。萬達(dá)投資所持有資產(chǎn)的相應(yīng)部分代價(jià)由公司以現(xiàn)金支付。調(diào)整后,萬達(dá)影業(yè)將以發(fā)行股份的形式向所有交易對(duì)手支付相關(guān)資產(chǎn)的全部代價(jià)。
3.擴(kuò)展股票發(fā)行對(duì)象
除萬達(dá)投資外,原計(jì)劃已發(fā)行給萬達(dá)電影的20名股東,并持有萬達(dá)電影74%的股份。重組仍將采用非公開發(fā)行方式,發(fā)行目標(biāo)包括萬達(dá)投資,共有21名股東,持有萬達(dá)電影約97%的股份。
4.降低股票發(fā)行價(jià)格
原發(fā)行價(jià)為50.00元/股。但是,由于萬達(dá)影業(yè)于2018年8月實(shí)施了2017年度利潤分配方案,因此向全體股東每10股派發(fā)2元(含稅)現(xiàn)金紅利,每10股轉(zhuǎn)讓5股給每位股東。除息除息后,發(fā)行價(jià)調(diào)整為33.2元/股。
5.增加發(fā)行股票數(shù)量
重組目標(biāo)價(jià)格約為106.51億元。根據(jù)發(fā)行價(jià)33.2元/股,公司預(yù)計(jì)將向萬達(dá)電影的21名股東發(fā)行約3.21億股。其中,向萬達(dá)投資發(fā)行約5200萬股,相當(dāng)于約17.2億元,向萬達(dá)投資以外的其他方發(fā)行2.69億股,相當(dāng)于約89.3億元。
6.超重庫存鎖定期
原計(jì)劃是貿(mào)易伙伴林寧和薊縣榮智興業(yè)管理咨詢中心承諾,通過本次交易通過資產(chǎn)認(rèn)購取得的上市公司股份將不會(huì)在股票上市之日起36個(gè)月內(nèi)轉(zhuǎn)讓。調(diào)整后的計(jì)劃:鎖定對(duì)象增加了萬達(dá)投資;鎖定期增加并與二級(jí)市場(chǎng)股價(jià)掛鉤。
7.調(diào)整業(yè)績承諾和薪酬安排
鑒于萬達(dá)電影將2018年7月31日作為評(píng)估的基準(zhǔn)日期,將對(duì)萬達(dá)電影進(jìn)行評(píng)估。相關(guān)的履約承諾方將在最新的資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告發(fā)布后最終確定,然后確定最終的履約承諾和賠償安排。
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